صناديق الدخل: سندات الشركات ، خطة المذهب ، مخططات معدلات الفائدة العائمة وصناديق السيولة

بعض الأنواع الهامة من صناديق الدخل هي كما يلي:

ا. صندوق سندات الشركات

Image Courtesy: blogcdn.com/dailyfinance.com/media/2012/12/treasury-bonds-1040cs123112.jpg

ب. مخططات المذهبة

ج. مخططات معدل عائم

د. الصناديق السائلة

ا. صناديق سندات الشركات:

تقوم صناديق السندات المؤسسية بالاستثمار في السندات التي تصدرها الشركات. الهدف من هذه الأموال هو إنتاج مستويات أعلى من الدخل. يمكن فصل هذه الأموال إلى إنتاجية عالية ودرجة عالية. تستثمر صناديق السندات عالية الجودة الاستثمارات فقط فوق تصنيف استثماري معين. في الهند نجد الأموال ، التي يتم الإعلان عنها باعتبارها صناديق السندات AAA. هذه الأموال تجعل معظم استثماراتها في الأوراق ، والتي يتم تصنيف AAA وما فوق.

ومن ناحية أخرى ، لا تملك صناديق السندات ذات العائد المرتفع أي قيود استثمار من هذا القبيل. إنهم يستثمرون في الأوراق ، التي تنتج وفقا لتحمل المخاطر. لذا فإن هذه الفئة من الصناديق لديها مستويات أعلى من المخاطر مقارنة بالمجموعة السابقة.

ب. نظام المذهب:

صندوق الأوراق المالية الحكومية (صندوق Gilt) يستثمر في الأوراق المالية الصادرة عن حكومة الهند و / أو حكومات الولايات. محفظة G-Sec خالية من مخاطر الائتمان (أي مخاطر التقصير من جانب الجهة المصدرة). الخطر الوحيد المرتبط بهذا النوع من الصناديق هو مخاطر أسعار الفائدة.

يمكن توليد الدخل من خلال استلام مدفوعات القسيمة أو استهلاك الخصم على أدوات الدين أو شراء وبيع الأوراق المالية في المحفظة الأساسية. الهدف الثانوي من المخطط هو تقدير رأس المال.

وقد لوحظ أن معظم الصناديق المشتركة ، في إطار هذه الفئة الخاصة تقدم للمستثمرين خطتين استثماريتين منفصلتين (أي خطة قصيرة الأجل وخطة طويلة الأجل) تمثل الاستثمارات التي يتم إجراؤها ويتم الاحتفاظ بها في محفظتين استثماريتين منفصلتين. سوف تختلف مدة المحفظة في هاتين الخطتين. سيتم إعطاء الأهداف والمواعيد الإرشادية في وثيقة العرض.

ج. مخططات معدل عائمة:

الصناديق ذات السعر العائم تحظى بشعبية كبيرة في الخارج. في الماضي القريب ، دخلوا في صناعة الصناديق الاستثمارية الهندية. هذه هي أنواع الصناديق التي توفر تحوطًا للمستثمرين مقابل معدلات فائدة متقلبة. تقوم هذه الصناديق في المقام الأول بالاستثمار في أدوات الدين ذات الأسعار المتغيرة ، المعروفة باسم العائلات (الأوراق المالية التي تتم إعادة تعيين أسعار الفائدة الخاصة بها على فترات دورية). وسيمكن ذلك المستثمرين من تجنب الخسائر المحتملة لرؤوس الأموال ، والتي ربما تكون قد نشأت ، إذا كانت الاستثمارات في أدوات ذات سعر ثابت ، بسبب التقلبات في أسعار الفائدة.

د. صناديق السائل:

ﺗﺳﺗﺛﻣر ھذه اﻟﺻﻧﺎدﯾق ﻓﻲ اﻷدوات ﻗﺻﯾرة اﻷﺟل اﻟﺗﻲ ﺗﺳﺗﺣق ﻣدة 91 ﯾوﻣﺎً. يستثمر المتعاونون في الغالب في هذه الصناديق لإدارة الخزانة. هذه الصناديق مناسبة للأفق الاستثماري قصير المدى ويمكن استخدام هذه الأموال كأداة استثمار من قبل المستثمرين الأفراد كبديل للودائع المصرفية الادخارية. ويمكن استخدام هذه الأموال لإيقاف فائض الاستثمار قصير الأجل المعلق في أدوات أخرى طويلة الأجل.